Seçmeli Ara Sınav - Sermaye Piyasası Hukuku

Soru 1:

"Aracı kurumlar ile yatırım hizmeti ve faaliyetinde bulunmak üzere kuruluş ve faaliyet esasları Kurulca belirlenen diğer sermaye piyasası kurumlarını ve bankaları" ifadesi tanımlanan nedir?

A) Diğer sermaye kuruluşları B) Sermaye organları C) Yatırımcı organları D) Kurullar E) Sermaye kuruluşları

Soru 2:

İkinci el piyasasında işlem görmeyen sermaye piyasası araçlarının işlem gördüğü piyasayı ifade etmektedir. Bu piyasada fon talep edenler tarafından ihraç edilen pay, tahvil gibi sermaye piyasası araçları tasarruflarını sermaye piyasasında değerlendirmek isteyenlerle ilk kez buluşmaktadır. Sermaye piyasası araçları, halka arz edilerek ya da halka arz edilmeksizin satılmaktadır. İşlemlere konu olan sermaye piyasası araçlarının satışında aracı kurumlardan yararlanılması mümkündür. Yukarıdakilerden hangileri birinci el sermaye piyasasının özelliklerindendir?

A) I ve II B) III ve IV C) I, II ve III D) I, II ve IV E) II, III ve IV

Soru 3:

Aşağıdakilerden hangisi yatırım kuruluşlarının yürüttüğü yatırım hizmet ve faaliyetlerinden biridir?

A) Servet yönetimi ve finansal planlama yapılması B) Borçlanma veya başka yollardan finansman sağlanmasında aracılık hizmeti sunulması C) Yatırım hizmetleri ve faaliyetleri ile sınırlı olarak kredi ya da ödünç verilmesi ve döviz hizmetleri sunulması D) Sermaye piyasaları ile ilgili danışmanlık hizmetleri sunulması E) Sermaye piyasası araçlarının halka arzında yüklenimde bulunularak satışa aracılık edilmesi

Soru 4:

I) Sermaye piyasası kurumlarının kapsamındaki faaliyetler II) Sermaye piyasası kanunu kapsamına giren yatırım hizmetleri ve faaliyetleri III) Yatırım hizmet ve faaliyetlerine ek olarak sunulan yan hizmetler Maddelerden hangisi ya da hangileri sadece yatırım kuruluşları tarafından yerine getirilir?

A) Yalnız I B) Yalnız II C) I ve II D) II ve III E) I ve III

Soru 5:

Sermaye piyasası araçları, gayrimenkul, girişim sermayesi yatırımları ile Sermaye Piyasası Kurulunca belirlenecek diğer varlık ve haklardan oluşan portföyleri işletmek amacıyla, paylarını ihraç etmek üzere kurulan sabit veya değişken sermayeli anonim ortaklıklara ne ad verilir?

A) Yönetim ortaklığı B) Kollektif ortaklık C) Limited ortaklık D) Yatırım ortaklığı E) Portföy yönetim ortaklığı

Soru 6:

Portföy yönetim şirketleriyle ilgili olarak aşağıdaki ifadelerden hangisi doğrudur?

A) Portföy yönetim şirketi; ana faaliyet konusu kira sertifikası ihraç etmek amacıyla kurulan anonim şirketlerdir. B) Portföy yönetim şirketleri kendi kurdukları fonları bizzat yönetmelidir. C) Portföy yönetimi kolektif portföy yönetimi faaliyeti şeklinde gerçekleştirilmelidir. D) Portföy yatırım şirketleri, portföyde yer alan varlıklar üzerinde, kendi veya üçüncü şahıslar lehine hukuki tasarrufta bulunabilir. E) Portföy yönetim şirketleri bakımından, yapılan yatırımın riski her zaman müşteriye aittir.

Soru 7:

Aşağıdakilerden hangisi Sermaye Piyasası Kanunu’na göre yan hizmetler arasında yer almaktadır?

A) Servet yönetimi ve finansal planlama yapılması B) Çok taraflı alım satım sistemlerinin ve borsa dışı diğer teşkilatlanmış pazar yerlerinin işletilmes C) Sermaye piyasası araçlarının müşteri namına saklanması ve yönetimi ile portföy saklanması D) Sermaye piyasası araçlarıyla ilgili emirlerin müşteri adına ve hesabına veya kendi adına ve müşteri hesabına gerçekleştirilmesi E) Sermaye piyasası araçlarıyla ilgili emirlerin alınması ve iletilmesi

Soru 8:

Halka arz yoluyla yapılan satışlar için verilen bilgilerden hangisi yanlıştır ?

A) Satış esas ve usulleriyle ilgili Kurul’un tebliğiyle düzenlenmiştir. B) Arz yoluyla yapılan satışlarda payları alanlar bedelleri tam ve nakit ödemek zorundadır. C) Sermaye piyasası araçlarının, kural olarak satış esnasında alıcıya teslim edilmesi gerekir. D) Payların belirli koşullar dâhilinde nominal değerinin üzerinde ya da altında bir fiyatla satılmasını ihraççı ortaklıktan talep edebilecektir. E) Kurul, satış süresi içinde satılamayan payların tamamının satın alınacağının ve bedelinin ödeneceğinin ihraççı ortaklığa karşı taahhüt edilmesini ilgililerden isteyemez.

Soru 9:

İhraççıların bedellerini, inşa edilecek veya edilmekte olan gayrimenkul projelerinin finansmanında kullanmak üzere ihraç ettikleri, itibari değeri eşit menkul kıymetler aşağıdakilerden hangisidir?

A) Gayrimenkul sertifikası B) İpotek belgesi C) Kat irtifakı D) Tapu E) Anonim ortaklık payı

Soru 10:

Sahibine vadede ya da vadeden önce, ihraççının ya da başkaca bir anonim ortaklığın borsada işlem gören payları üzerinde ilgili tebliğde öngörülen talep hakkını sağlayan sermaye piyasası aracı aşağıdakilerden hangisidir?

A) Gayrimenkul sertifikaları B) Teminatlı menkul kıymetler C) İntifa senedi D) Kıymetli maden bonoları E) Ortaklık varantları

Soru 11:

YATIRIM FONLARI ile ilgili olarak aşağıdakilerden hangisi doğrudur?

A) SerPK m. 52/1’ de yatırım fonu, bu Kanun hükümleri uyarınca tasarruf sahiplerinden fonkatılma payı karşılığında toplanan para ya da diğer varlıklarla, tasarruf sahipleri hesabına,inançlı mülkiyet esaslarına göre Kurulca belirlenen varlık ve haklardan oluşan portföyveya portföyleri işletmek amacıyla portföy yönetim şirketleri tarafından fon iç tüzüğü ilekurulan ve tüzel kişiliği bulunmayan mal varlığı olarak ifade edilmiştir. B) Yatırım fonlarını daha iyi anlayabilmek için başkaca bir mevzuat hükmüne başvurmak gerekmez. C) yatırım fonu ise, kanun hükümleri uyarınca tasarruf sahiplerinden katılma payı karşılığında toplanan para ya da diğer varlıklarla, tasarruf sahipleri hesabına, inançlı mülkiyet esaslarına göre,bu Tebliğde belirtilen varlıklar ve işlemlerden oluşan portföy veya portföyleri işletmekamacıyla portföy yönetim şirketleri tarafından içtüzük ile kurulan ve tüzel kişiliği bulunan mal varlığıdır. D) 6362 sayılı Kanun ile Kurul’un yatırım fonlarının asgari tutarını belirleme yetkisi bulunmaması sebebiyle; yatırım fonları, sınırlamaya tâbi olmaksızın yenipay ihracı yapabildikleri ve kendi paylarını geri satın alabildikleri kapalı uçlu fon yapısıdüzenine geçmişlerdir. E) katılıma paylarının yabancı para üzerinden alımsatımına imkân tanınmadığı görülmektedir.

Soru 12:

I) Döviz ve Kıymetli Madenler II) Gayri menkuller III) Bono Hangileri Türev araçları içinde değerlendirilirler?

A) Yalnız I B) I ve II C) II ve III D) I ve III E) I, II ve III

Soru 13:

SerPK m. 65, borsaların ve piyasa işleticilerinin kuruluşuna kuruluş izni verilebilmesi için uyulması gereken şartlardan hangisi yanlıştır?

A) Anonim şirket şeklinde kurulmaları, B) Paylarının tamamının nama yazılı olmaması, C) Paylarının nakit karşılığı çıkarılması, D) Sermayelerinin Kurulca belirlenen miktardan az olmaması, E) Kurucularının veya borsa veya piyasa işleticisi üzerinde doğrudan veya dolaylıolarak önemli etkiye sahip olan ortaklarının 44 üncü maddede yer alan şartlarıtaşımaları,

Soru 14:

Teminatlı menkul kıymetlere ilişkin olarak aşağıda verilen bilgilerden hangisi yanlıştır?

A) İhraççıların genel yükümlülüğü niteliğinde olan ve teminat varlıklar karşılık gösterilmek suretiyle ihraç edilen borçlanma aracı niteliğinde menkul kıymetlerdir. B) İhraççı senette yer alan hakların ödenmesinden dolaylı olarak sorumludur. C) Teminatlı menkul kıymetler, ipotek teminatlı ve varlık teminatlı olmak üzere iki tür menkul kıymetten oluşur. D) Varlık teminatlı menkul kıymetlerin ihraççıları bankalar, ipotek finansmanı kuruluşu, finansman ve faktoring şirketler, finansal kiralama şirketler, gayrimenkul yatırım ortaklıkları, kendi kanunlarınca menkul kıymet ihraç etmeye yetkili kamu kurum ve kuruluşları ve nitelikleri Sermaye Piyasası Kurulu tarafından belirlenecek diğer ihraççılar olabilir. E) İpotek teminatlı menkul kıymetler ise yalnızca konut finansmanı ve ipotek finansmanı kuruluşları ihraç edebilir.

Soru 15:

I)İkame edilebilir olması II)Piyasada tedavül kabiliyetinin olması III)Karlı olması Hangisi sermaye piyasası araçlarının temel özelliğidir?

A) I B) II C) I ve II D) II ve III E) I ve III

Soru 16:

Derecelendirme Kuruluşlarıyla ilgili olarak aşağıdaki ifadelerden hangisi doğrudur?

A) Kredi derecelendirmesiyle, işletmelerin risk durumları ve ödeme kabiliyetleri değerlendirilir. B) Derecelendirme yaptırılması kural olarak zorunludur. C) Derecelendirme faaliyeti, kredi derecelendirmesi ve kuruluş kanununa uyum derecelendirmesi olarak iki unsur üzerinde gerçekleştirilir. D) İşletmelerin kurumsal yönetim ilkelerine riayet etmemeleri halinde, kendilerine idari para cezası gibi yaptırımlar uygulanabilir. E) Derecelendirme kuruluşları tarafından işletmelere verilen notların yatırımcının yatırım kararlarına etkisi yoktur.

Soru 17:

Aşağıdakilerden hangisi satış ile ilgili doğru bir ifade değildir?

A) İzahname yayımı ve sonrasında gerçekleştirilebilir. B) Esas ve usülleri kurul tarafından belirlenmiştir. C) Süreci sonunda payların tamamının satılamaması ihtimal dahilinde değildir. D) Arz yoluyla satılan payları alanlar nakit ödeme yapmak zorundadır. E) Sermaye piyasası araçlarının satış esnasında teslim edilmesi gereklidir.

Soru 18:

Yatırım fonlarıyla ilgili olarak aşağıdaki ifadelerden hangisi doğrudur?

A) Yatırım fonları, Sermaye Piyasası Kanunu uyarınca kolektif yatırım kuruluşları olarak nitelendirilmektedir. B) Yatırım fonları, aynı zamanda ihraççı olamaz. C) Yatırım fonunda, elbirliği ile mülkiyet esaslarına mal varlığı yönetilir. D) Yatırım fonuna dahil malvarlığıyla, kambiyo senedi gibi borçlanma senetleri işletilir. E) Fon portföyünde bulunan yatırım araçlarının mülkiyeti, fon tüzel kişiliğine aittir.

Soru 19:

Girişim Sermayesi Yatırım Ortaklıkları hakkında aşağıdakilerden hangisi söylenemez?

A) Bu kurum ile ilgili olarak Sermaye Piyasası Kurul’u tarafından çıkarılan Seri III, No: 48.3sayılı “Girişim Sermayesi Yatırım Ortaklıklarına İlişkin Esaslar Tebliği” 9/10/2013 tarihinde yürürlüğe girmiştir. B) Diğer yatırım ortaklıklarının ve halka açık ortaklıkların girişim sermayesi yatırımortaklığına dönüşüm başvurularında, portföydeki varlıkların ortaklık aktif toplamına oranının bu Tebliğdeki sınırlamalara uygun hale getirilmesi şartının, dönüşüme ilişkin esas sözleşme değişikliklerinin ticaret siciline tescilini takip eden engeç on iki ay içerisinde sağlanması gerekir. C) Girişim sermayesi yatırım ortaklığı, bu Tebliğ ile belirlenmiş usul ve esaslar dâhilinde,girişim sermayesi yatırımları, sermaye piyasası araçları ve Kurulca belirlenecek diğer varlık ve haklardan oluşan portföyü işletmek amacıyla paylarını ihraç etmek üzere kurulanveya esas sözleşme değişikliği yolu ile dönüşen, Kanunun 48 inci maddesinde sınırı çizilenfaaliyetler çerçevesinde olmak kaydı ile bu Tebliğde izin verilen diğer faaliyetlerde bulunabilen ve kayıtlı sermaye sistemine tabi anonim ortaklık olan sermaye piyasası kurumudur. D) Ortaklıklar girişim sermayesi yatırım ortaklığı olarak kurulabileceği gibi, anonimortaklıklar esas sözleşmelerini Kanun ve bu Tebliğ hükümlerine uygun olarak değiştirerekgirişim sermayesi yatırım ortaklığına dönüşebilirler. E) Ortaklıkların kuruluş veya dönüşümden sonraki tüm esas sözleşme değişikliklerinde Kurulun uygun görüşünün alınması zorunludur

Soru 20:

Kira sertifikalarına ilişkin olarak aşağıda verilen bilgilerden hangisi yanlıştır?

A) Varlık kiralama şirketinin satın almak veya kiralamak suretiyle devraldığı varlıkların ve hakların finansmanını sağlamak amacıyla düzenlediği ve sahiplerinin bu varlıklardan elde edilen gelirlerden payları oranında hak sahibi olmalarını sağlayan menkul kıymettir. B) Sistemde varlık kiralama şirket satın aldığı ya da kiraladığı varlıklar için ihtiyaç duyduğu finansmanı ihraç ettiği kira sertifikası ile sağlamakta ve sertifikaları satın alanlar bu varlıklardan elde edilen gelirlerden payları oranında hak sahibi olmaktadır. C) Bu tür sertifikaları ihraç edebilecek olan şirketler, varlık kiralama şirketleridir. D) Sadece taşınır mallar kira sertifikası ihracı için kullanılabilecektir. E) İlgili tebliğ ile varlık kiralama şirketlerinin, bankalar ve nitelikli bazı ortaklıklar ya da kamu hâkimiyeti altında olan ortaklıklara kurulabileceği hükme bağlanmıştır.