Final Sınavı - Sermaye Piyasası Hukuku

Soru 1:

Bir veya daha çok sayıda kişinin bir sözleşme ile kurdukları, sermayesi belirli ve paylara bölünmüş olan, borçlarından dolayı yalnız mal varlığıyla sorumlu bulunan, tüzel kişiliğe sahip ortaklıklara ne ad verilir?

A) Adi ortaklık B) Adi komandit ortaklık C) Limited ortaklık D) Anonim ortaklık E) Sermayesi paylara bölünmüş komandit ortaklık

Soru 2:

Yatırımcıları Aracıların Faaliyetlerinden Doğan Risklerden Koruma hakkında aşağıdakilerden hangisi doğrudur?

A) Sermaye piyasası araçlarını ihraç edenler ile yatırımcılar arasındaki işlemlerde, aracı ku- ruluşların aracılık faaliyetlerinden kaynaklanan risk yoktur. B) Sermaye piyasası aracılık faaliyetlerinde aracı kuruluş riskleri, birincil piyasalarda görülmektedir. C) İkincil piyasalarda görülebilecek diğer bir durum ise aracı kuruluşların kamuyu aydınlatma yükümlülüklerini gereği gibi veya hiç yerine getirmemeleridir. D) Birincil piyasalarda ise aracılık faaliyetleri nedeniyle müşterilerin varlıklarına yönelik olarak aracı kurumlarda istihdam edilenler tarafından gerçekleştirilen hileler veya yeter- siz gözetim ile muhasebe sürecindeki aksaklıklar yahut müşteri adına işlem gerçekleştiren aracıların ödeme güçlüğüne düşmeleri veya iflas etmeleri sonucunda çeşitli riskler doğ- maktadır. E) Birincil piyasalarda aracı kuruluş risklerinin başında; ortaklıkların ihraç ettikleri ser- maye piyasası araçlarının satılmasını taahhüt eden aracıların, bu yükümlülüklerini yerine getirmemeleri nedeniyle bu araçları satın alan yatırımcıların zarara uğramaları görülmek- tedir.

Soru 3:

Aşağıdakilerden hangisi yatırım kuruşları faaliyetlerinden yan hizmetler kategorisindedir?

A) Portföy yöneticiliği B) Kurulca belirlenecek diğer hizmet ve faaliyetlerde bulunulması C) Sermaye piyasası araçlarının kendi hesabından alım ve satımı D) Servet yönetimi ve finansal planlama yapılması E) Yatırım danışmanlığı

Soru 4:

Sermaye piyasası araçlarının fiyatlarına, fiyat değişimlerine, arz ve taleplerine ilişkin olarak yanlış veya yanıltıcı izlenim uyandırmak amacıyla alım veya satım yapanların işlediği sermaye piyasası suçu aşağıdakilerden hangisidir?

A) Bilgi suistimali B) Piyasa dolandırıcılığı C) Güveni kötüye kullanma D) Sahtecilik E) Örtülü kazanç dağıtımı

Soru 5:

Nakit sermaye borcunun ödenmesinde gecikme olduğu durumlarda, borçlu pay sahibinden cezai şart talep edilebilmesi için aşağıdaki koşullardan hangisinin mutlaka gerçekleşmiş olması gerekmektedir?

A) Pay sahibinin dava edilmesi B) Yönetim kurulu kararı alınması C) Diğer pay sahiplerinin onayının alınması D) Borcun diğer pay sahiplerince karşılanmış olması E) Esas sözleşmede cezai şartın öngörülmüş olması

Soru 6:

Aşağıda sayılan durumların hangisinde söz konusu halka açık ortaklığın, halka açık olma özelliği re'sen sona erdirilebilir?

A) Faaliyet konusu imtiyaz verilen bir işi görmek olup da bu imtiyazı kaldırılan veya tabi olunan mevzuat uyarınca faaliyet izni kaldırılan ve ilgili imtiyazın veya faaliyet izninin kaldırılmasını takip eden bir yıl içinde faaliyet konusunu değiştirmeyen ortaklıklar B) Bakanlık düzenlemeleri çerçevesinde ilgili ticaret sicil müdürlükleri tarafından münfesih olduğu veya münfesih sayıldığı resen belirlenerek TTSG’de ilan edilmiş olan ortaklıklar C) Kurul düzenlemelerine uygun olarak hazırlanmış ve özel bağımsız denetimden geçmiş başvuru tarihinden önceki son iki yıla ait finansal tablolar itibarıyla; a) Aktif toplamı on milyon Türk Lirasından az olan veya b) Net satış hasılatı dışında kalan diğer gelirler toplamı ve net satış hasılatının her ikisi de beş milyon Türk Lirasından az olan ya da c) Tescil edilmiş sermayesi ile kanuni yedek akçeler toplamının tamamı karşılıksız kalan ortaklıklar D) Pay sahibi sayısının beş yüzün altında olduğunu; a) Hazır bulunanlar listesi, b) Pay defteri, c) Kâr payı dağıtımına dair muhasebe kayıt ve belgeleri, ç) Kuruluşa ve sonrasında gerçekleştirilen sermaye artırımlarına başvuran pay sahiplerine ilişkin kayıt ve belgeler ile varsa ortaklığın pay sahipleri ile ilişkilerine dair benzer belge ve işlemlere dayanarak mahkeme tarafından atanan bilirkişi raporu ile tespit ettiren ortaklıklar E) Sermayesinin; a) Yüzde doksan beşinden daha fazlasının en fazla elli pay sahibine ait olduğunu veya b) Yüzde ellisinden fazlasının doğrudan ve/veya dolaylı olarak il özel idarelerine, belediyelere veya diğer kamu kurum ve kuruluşlarına ait olduğunu başvuru tarihinden önceki son altı ay içerisinde yapılmış bir genel kurul toplantısına ait hazır bulunanlar listesi ile tevsik eden ortaklıklar

Soru 7:

Sermaye piyasalarında korunması amaçlanan temek yabancı aşağıdakilerden hangisidir?

A) Yabancı yatırımcı B) Yerli yatırımcı C) Kurumsal yatırımcı D) Küçük yatırımcı E) Tüzel kişiler

Soru 8:

Halka açık anonim ortaklıklarda iptali istenebilecek yönetim kurulu kararları hakkında iptal davası açabilmek için yasal süre sınırlaması aşağıdakilerden hangisinde doğru verilmiştir?

A) Kararın ilanından itibaren otuz gün içinde B) Kararın ilanından itibaren üç ay içinde C) Karar tarihinden itibaren otuz gün içinde D) Karar tarihinden itibaren üç ay içinde E) Kararın pay sahiplerine tebliğinden itibaren üç ay içinde

Soru 9:

"Sermaye piyasası araçları, gayrimenkul, girişim sermayesi yatırımları ile Kurulca belirlenecek diğer varlık ve haklardan oluşan portföyleri işletmek amacıyla, paylarını ihraç etmek üzere kurulan sabit veya değişken sermayeli anonim ortaklıklardır” şeklinde ifade edilen kavram nedir?

A) yatırım ortaklıkları B) yatırım araçları C) Yatırım kavramı D) yatırım kuruluşları E) yatırımcılar

Soru 10:

Aşağıdakilerden hangisi menkul kıymettir?

A) Çek B) Poliçe C) Para D) Bono E) Pay

Soru 11:

Halka açık anonim ortaklıkların denetimi ile ilgili olarak aşağıdaki ifadelerden hangisi yanlıştır?

A) Anonim ortaklıkların bağımsız denetimine ilişkin TTK m. 397 hükmü yanında halka açıkanonim ortaklıkların denetimi özel olarak SPK m. 62 ve 88 hükümlerinde ayrıca düzenlenmiştir. Buna göre denetim hem SPK tarafından hem de bağımsız denetim kuruluşları tarafından gerçekleştirilecektir. B) Bağımsız denetim kuruluşlarınca yapılacak denetime tabi olan halka açık anonim ortaklıklar, sermaye piyasası araçları bir borsada ve/veya teşkilatlanmış diğer piyasalarda işlem gören anonim şirketler ile bu niteliği bulunmasa bile bağımsız denetime tabi anonim ortaklıkları belirleyen Bakanlar Kurulu Kararının 3’üncü maddesinde belirtilen üç koşuldan ikisini karşılayan halka açık anonim ortalıklardır. C) Sermaye Piyasası Kurulu tarafından yapılacak denetim, halka açık anonim ortaklığınkuruluşundan veya bu sıfatın kazanılmasından tasfiyesi sürecine kadar birçok aşamadakarşımıza çıkar. Özellikle sermaye piyasası araçlarının kurul kaydına alınması, izahname ve sirküler yayınlanması, satışı, sermaye artırımı, temettü dağıtımı gibi sermaye piyasası faaliyetlerini kapsamaktadır. D) SPK m. 89 hükmünde denetim faaliyetinin icrası; m. 90 hükmünde gizlilik ve sır saklama yükümlülüğü ile m. 91 vd. hükümlerinde de alınacak tedbirler düzenlenmiştir. Bunların dışında Kurul tarafından idari para cezası uygulanacak fiiller ile sermaye piyasası suçları da m. 103 vd. hükümlerinde ayrıntılı olarak düzenlenmiştir E) Bağımsız denetim kuruluşlarınca yapılacak denetim sürekli bir denetim niteliğinde değildir. Denetim sonunda ortaklık hakkında olumlu görüş, sınırlandırılmış olumlu görüş, olumsuz görüş açıklanabileceği gibi, görüş bildirmekten kaçınma da söz konusu olabilir.

Soru 12:

Sermaye Piyasası Kanunu’nda, anılan Kanun’un uygulanması açısından, hisse senetleri halka arzedilmiş olan veya halka arzedilmiş sayılan anonim ortaklıklara ne ad verilir?

A) Halka kapalı anonim ortaklıklar B) Halka açık anonim ortaklıklar C) Özel kanunla kurulan anonim ortaklıklar D) Çok ortaklı anonim ortaklıklar E) Büyük ölçekli anonim ortaklıklar

Soru 13:

İhtiyati tedbir ve ihtiyati haciz istemek Dava açmak, takip yapmak, icranın geri bırakılmasını istemek Defter ve belgelerin ibrazı ve teslimi için mahkemeye başvurma aykırılıkların giderilmesi için tedbir alınmasını isteme Denetleme sonuçlarının ortaklara duyurulmasını isteme Yukarıda verilenlerden hangileri Sermaye Piyasası Kurulu Tarafından uygulanan özel hukuka ilişkin tedbirlerdendir?

A) I, II ve III B) II, III ve IV C) III, IV ve V D) I, II ve IV E) II, III ve V

Soru 14:

Ülkemizde, aşağıdaki şıklardan hangisi öz düzenleyici kuruluş değildir?

A) Türkiye Sermaye Piyasası Aracı Kuruluşları Birliği, B) Menkul Kıymet Birlikleri, C) Türkiye Değerleme Uzmanları Birliği, D) Merkezi Takas Kuruluşları, E) Merkezi Kayıt Kuruluşu

Soru 15:

İmza yetkisinin sınırlandırılması - Bireysel yaptırım İşlem yasağı getirilmesi - Mali Nitelikte İdari Yaptırım İşletmeyle ilişiğinin kesilmesi - Mali Nitelikte İdari Yaptırım Tenzili rütbe uygulanması - Mali Nitelikte İdari Yaptırım İzinsiz sermaye piyasası faaliyetlerinin durdurulması - Bireysel yaptırım Yukarıda verilen yaptırımlarla yaptırım türlerinden hangileri doğru eşleştirilmiştir?

A) I, II ve III B) II, III ve IV C) I, II ve V D) I, III ve V E) II, IV ve V

Soru 16:

I- Merkezî saklama kuruluşlarının faaliyete geçmesi Kurul iznine tabidir. II- Kaydileştirilen sermaye piyasası araçlarının merkezî saklama kuruluşu Merkezi Kayıt Kuruluşudur. III- Veri depolama kuruluşları nezdindeki bilgilerin kamu tüzel kişileri dâhil üçüncü kişiler ile paylaşımı Kurulun onayına tabidir. IV- Bildirim yapmakla yükümlü olanlar, özel mevzuatındaki gizlilik ve sır saklama yükümlülüklerini ileri sürerek talep edilen bilgileri vermekten kaçınamazlar. Merkezî saklama kuruluşları ve Veri Depolama Kuruluşları ile ilgili olarak yukarıdaki bilgilerden hangileri doğrudur?

A) Yalnız I B) I, II ve III C) I, III ve IV D) II,III ve IV E) I,II, III ve IV

Soru 17:

I-Liyakat, II-Kamuyu aydınlatma, III- İç kontrol Yatırımcıların yanlış karar almalarını engellemeye yönelik yaklaşımlar ile ilgili olarak yukarıdaki bilgilerden hangileri doğrudur?

A) Yalnız I B) I ve II C) I ve III D) II ve III E) I, II ve III

Soru 18:

Tasfiye sürecindeki anonim ortaklık ile ilgili aşağıda verilen bilgilerden hangisi yanlıştur?

A) Ortaklık tüzel kişiliği devam eder B) Ortaklığın amacı tasfiye ile sınırlı hâle gelir. C) Organlar varlığını sürdürür. D) Pay sahiplerinin hakları genişler. E) Ortaklık ticaret unvanına “tasfiye hâlinde” ibaresi eklenir.

Soru 19:

Yasal Defterlerde, Muhasebe Kayıtlarında ve Finansal Tablo ve Raporlarda Usulsüzlük Yukarıda yer alan sermaye Piyasası Kanunu 112’nci maddesinde düzenlenen bu eylemlerin cezalandırılabilmesi için en başta neyin varlığı gereklidir.

A) Yaptırım B) İstek C) Kast D) İşbirliği E) Paydaş

Soru 20:

Halka açık bir anonim ortaklığın esas sermaye sisteminde sermayenin artırılabilmesi için aşağıdakilerden hangisi yapılması gereken işlemler içinde yer almaz?

A) Yönetim kurulu kararı ve esas sözleşme değişiklik önerisinin hazırlanması B) Genel kurul kararı C) Halka arz edilecek pay senetlerinin SPK kaydına alınması D) Pay sahiplerinin yeni pay alma haklarının kaldırılması E) Halkın yeni çıkarılacak pay senetlerinden almaya davet edilmesi